2025년 6월 말 분기
아태
• APAC 실리콘 메탈 가격 지수는 분기별 약 17.8% 하락했으며, 이는 중국과 동남아시아의 주요 지역 시장에서 지속적인 과잉 공급과 약한 수요 흡수의 영향을 반영합니다.
• 금속 가격 지수는 지속적인 과잉 공급과 약한 하류 구매 심리로 인해 압박을 받고 있었습니다.
• 실리콘 메탈 생산 비용 추세는 원자재 비용 하락(이산화규소, 실리콘 석탄)에 따른 완만한 완화와 함께 비교적 안정적이었으나, 이는 가격 약세를 상쇄하기에는 충분하지 않았습니다.
• 실리콘 메탈 수요 전망은 알루미늄 합금, 폴리실리콘/태양광, 자동차 등 주요 소비 부문에서 부진한 상태를 유지했으며, 대부분의 구매자는 신규 주문을 시작하기보다는 기존 재고를 소진하는 경향이 있었으며, 특히 일본과 한국과 같은 수출 시장에서 그러했습니다.
• APAC 실리콘 메탈 가격 전망은 수요가 회복되거나 재고 수준이 조정되지 않는 한 단기적으로 지속적인 약세를 시사하며, 2025년 후반에 재고 재보충이 연기될 경우 중기 회복이 가능할 수 있습니다.
• 공급 측면에서는 신장, 내몽골, 사천(신규 가동 용량 포함)에서 생산이 계속 증가했으며, 윈난/칭하이의 일부 유지보수 정비는 미미한 영향을 미쳤기 때문에 2분기 전체적으로 공급이 수요를 초과하는 상황이 계속되었습니다.
• 수요 측면에서는 하류 산업이 신중한 태도를 유지했으며, 주문 활동은 느린 산업 성장과 글로벌 불확실성으로 인해 최소 수준을 유지하며 소비 기대감이 위축되었습니다.
• 2025년 7월에 알루미늄 인곳 가격이 왜 변동했나요?
7월 초, APAC 실리콘 메탈 가격 지수는 하락세를 멈추고 상승세로 전환되기 시작했으며, 이는 몇 개월간의 하락을 뒤집는 모습이었습니다. 이 반등은 특히 신장 지역의 주요 중국 허브에서 예상치 못한 생산 감축에 힘입은 것으로, 이들 시설은 6월 말에 생산을 축소하여 공급을 급격히 조였기 때문입니다. 그 결과 선물 가격은 월별로 상승했고 현물 견적도 상승했으며, 이 공급 충격은 약간 개선된 하류 문의와 교차하여 구매자들이 더 타이트한 시장 상황에 앞서 적극적으로 시장에 참여하게 만들었습니다.
북아메리카
• 실리콘 금속 가격 지수는 2025년 1분기와 비교하여 분기별로 9.6% 상승했으며, 이는 견고한 수요와 공급 측 압력의 결합을 반영합니다.
• 실리콘 금속 생산 비용 추세는 원자재 비용이 완만하게 완화되는 모습을 보였으나, 특히 2분기 후반의 높은 에너지 및 운송 비용이 비용 완화를 제한하고 가격 강세에 기여했습니다.
• 실리콘 금속 수요 전망은 자동차 산업(특히 EV/PHEV), 알루미늄 합금 생산, 태양광 에너지, 반도체 제조 등 여러 하류 부문에서 강세를 유지하며 분기 내내 견고하거나 가속화된 소비를 보여주었습니다.
• 공급 조건은 Ferroglobe 및 Mississippi Silicon과 같은 국내 생산자들로부터 안정적이었으나, 글로벌 무역 불확실성(베트남, 앙골라, 호주, 노르웨이, 태국의 수입에 대한 잠재적 반덤핑 관세 포함)이 단기 가용성에 영향을 미쳤습니다.
• 분기 초에는 지속된 수요로 인해 가격이 약 0.5% CFR 일리노이 포트 기준으로 소폭 상승하는 모멘텀을 보였으며, 반도체 및 EV/PHEV 시장은 안정적인 공급 역학 속에서 특히 지지받았습니다.
• 분기 중반, 오하이오 및 미시시피 강 계곡의 심각한 홍수로 인한 공급 차질이 국내 공급을 긴축시켰으며, 이로 인해 강제 이행 선언이 이루어지고 스팟 가격이 약 1.5% 상승하여 하류 합금 및 실리콘 생산자들 사이에 우려를 낳았습니다.
• 분기 말에는 운송 비용 급증과 브라질, 노르웨이, 중국 등에서의 수입 물류 지연이 지속되면서, 무역 긴장 상태와 결합되어 알루미늄 및 실리콘 조달 수요의 일부 둔화에도 불구하고 가격에 점진적 상승 압력을 가했습니다.
• 2025년 7월 실리콘 금속 가격이 변동한 이유는 무엇입니까?
실리콘 금속 가격 지수는 무역 흐름 개선, 운송료 약세, 2분기 공급 부족 이후 하류 사용자들의 소폭 재고 보충으로 인해 약간 하락하였으며, 북미 금속 실리콘 가격 지수는 7월에 약 3.06 USD/kg로, 6월 2025년 수준보다 약 0.3% 하락하였습니다.
유럽
• 2025년 2분기 유럽 실리콘 금속 가격 지수는 전분기 대비 약 20.2% 하락했으며, 이는 지역 전반에 걸친 지속적인 공급 과잉과 약한 하류 수요를 반영합니다.
• 실리콘 금속 생산 비용 추세는 원자재 및 에너지 투입 비용이 완만하게 하락했고, 유럽 화물 운임이 완화되었으며, 실리카 및 실리콘 석탄 가격은 안정세를 유지하여, 하락하는 원자재 가격 속에서 최소한의 비용 지원을 제공했습니다.
• 실리콘 금속 수요 전망은 유럽에서 여전히 부진하며: 알루미늄 합금, 자동차 및 태양광 하류 산업과 같은 주요 부문은 재고 정리와 구매 연기를 계속하고 있어, 신선한 구매보다 재고 감축을 우선시하고 있습니다.
• 해당 지역의 실리콘 금속 가격 전망은 2025년 후반까지 산업 및 친환경 에너지 수요가 실질적으로 반등하지 않는 한, 단기적으로 가격이 압박을 받을 가능성이 높으며, 공급이 긴축되거나 수요가 개선될 경우에만 회복이 기대됩니다.
• 분기 초에는 공급이 풍부했으며: 중국, 노르웨이, 프랑스 및 기타 공급업체로부터의 수입은 안정적이었고, 중국 수출은 급증하여 글로벌 공급 과잉 압력을 심화시켰습니다. 아시아-유럽 주요 노선의 화물 비용이 하락하여 유럽 시장으로의 저렴한 선적이 가능해졌습니다.
• 분기 중반 거래에서는 CFR 함부르크 가격이 하락했으며—주간 1.3–3.5%의 하락이 보고되었으며—부진한 산업 활동과 풍부한 글로벌 재고가 약세 심리를 지속시켰습니다. 유럽 생산은 안정적이었지만, 단순히 과잉 공급에 기여했습니다.
• 분기 말에는 유럽 창고 전반의 재고 수준이 높게 유지되었으며, 거래량은 적고, 구매자 심리는 신중하여—이로 인해 가격 지수의 하락 모멘텀을 더욱 강화했습니다.
• 2025년 7월 가격이 왜 변했나요?
7월 초, 2025년 금속 실리콘 가격 지수는 2025년 7월 금속 실리콘 가격 지수에서 보고된 바와 같이 월별 추가 하락을 기록했으며; 이는 유럽 내 하류 수요의 지속적인 약화, 물류 비용 완화, 중국 및 2차 공급업체의 지속적인 공급 과잉에 의해 촉진되었습니다.
2025년 1분기 북미 지역의 실리콘 메탈시장은 공급 측 혼란, 하위 산업의 수요, 그리고 무역 정책 변화가 복합적으로 작용하며 역동적인 양상을 보였다. 해당 분기 동안 물류상의 어려움과 견조한 산업 수요로 인해 시장은 전반적으로 타이트한 상태를 유지하였으며, 이는 가격에 지속적인 상승 압력을 가했다.
미국에서는 실리콘 메탈 가격이 분기 내내 지속적으로 상승세를 보였다. 이는 주요 공급 차질에도 불구하고 나타난 현상이다. 분기 초 심각한 겨울 폭풍이 걸프만 주요 항구에 영향을 미쳤으며, 주요 국내 생산업체들의 생산 감축 및 불가항력(force majeure) 선언이 시장의 부담을 가중시켰다. 브라질, 칠레, 노르웨이로부터의 수입은 안정적으로 유지되었으나, 아시아 공급은 지연되는 모습을 보였다.
수요는 자동차, 태양광, 반도체 부문의 견고한 성장에 힘입어 강세를 유지했다. 특히 전기차(EV) 시장의 견조한 성장과 제조업 활동 증가, 인프라 기반 알루미늄 사용 확대가 두드러졌다. 이러한 요인들은 1분기 초부터 말까지 가격의 지속적인 상승세를 뒷받침했다. 그러나 2024년 4분기와 비교하면, 2025년 1분기에는 전분기 대비 가격이 13.2% 하락하였다. 분기 말 기준 가격은 USD 2,751/mt CFR 일리노이 항구로 집계되었으며, 이는 견고한 시장 펀더멘털을 반영한다.
2025년 1분기, 아시아-태평양(APAC) 지역의 실리콘 금속 시장은 주로 중국의 약한 수급 구조에 의해 약세 흐름을 보였습니다. 전반적인 시장 심리는 신중하게 유지되었으며, 부진한 구매 활동과 풍부한 재고가 가격 하락 압력을 가중시켰습니다. 이 지역의 주요 생산국인 중국은 분기 내내 지속적인 가격 하락을 경험했으며, 가격은 분기 초부터 하락세를 보이며 분기 말까지 이어졌습니다. 2024년 4분기와 비교했을 때, 실리콘 금속 가격은 분기 대비 12% 하락하여 상하이 FOB 기준 톤당 1,459달러(USD 1459/mt)로 마감되었습니다. 이러한 하락은 주로 높은 재고 수준, 부진한 하류 수요, 그리고 신장(Xinjiang) 및 내몽골(Inner Mongolia)과 같은 주요 생산 거점에서의 안정적이거나 증가하는 공급에 기인하였습니다. 가동률은 지역별로 변동이 있었으나, 전국 재고는 계속해서 증가하여 과잉 생산 능력을 반영하였습니다. 수요 측면에서는 폴리실리콘, 반도체, 알루미늄 합금 등 하류 산업에서의 구매 의향이 제한적이었습니다. 최종 수요자들은 글로벌 경제 불확실성 속에서 신중한 구매 전략을 유지하였으며, 이는 시장의 약세를 더욱 심화시켰습니다. 소비의 뚜렷한 반등이 없는 가운데, 중국 실리콘 금속 시장의 단기 전망은 여전히 부정적으로 평가됩니다.
2025년 1분기 유럽 실리콘 금속 시장은 수요 부진과 균형 잡힌 공급에 의해 가격이 지속적으로 하락하는 등 도전적인 환경에 직면했습니다. 노르웨이와 아이슬란드의 생산 시설에서 유지보수 및 전력 제약으로 인해 생산 조정이 이루어졌으며, 광범위한 거시경제적 역풍이 다운스트림 산업에 부담을 주었습니다. 수입과 국내 생산이 안정적으로 유지되었음에도 불구하고, 특히 태양광 및 자동차 부문에서 산업 활동이 약세를 보이면서 시장은 압박을 받았습니다. 독일에서는 실리콘 금속 가격이 분기 내내 일관된 하락세를 보였으며, 분기 초와 중반의 완만한 하락이 말미에 가속화되었습니다. 알루미늄 합금 및 반도체 부문에서의 수요는 전기차(EV) 생산 둔화와 제조업 부진의 영향으로 특히 약세를 보였습니다. 공급 상황은 노르웨이, 프랑스, 브라질, 중국으로부터의 정기적인 수입으로 안정적으로 유지되었습니다. 그러나 높은 에너지 비용과 안정적인 재고 수준으로 인해 가격 회복은 이루어지지 않았습니다. 2024년 4분기와 비교할 때, 2025년 1분기 실리콘 금속 가격은 전분기 대비 3.5% 상승했습니다. 분기 말 기준 실리콘 금속 가격은 CFR 함부르크 기준 톤당 미화 2,191달러(USD 2,191/mt)였습니다.
