2023년 6월에 끝나는 분기의 경우
북아메리카
2분기 초 정제테레프탈산(PTA) 가격은 원료인 파라자일렌의 공급 제한으로 인해 상승했으며, 이로 인해 재고가 소진되어 공급이 제한되었습니다. 이제 막 회복된 다운스트림 포장 산업의 상당한 수요로 인해 재고 규모가 감소하면서 시장 상황은 강세를 유지했습니다. 2분기 중반으로 접어들면서 생산업체의 재고가 부족하고 아르헨티나와 사우디아라비아의 수출 주문이 증가함에 따라 PTA 가격이 더욱 상승했습니다. 공급망에 큰 영향을 미친 서해안 항구의 노동 중단에도 불구하고 최적의 생산에도 불구하고 공급은 정상적인 수준을 유지했습니다. 폴리에스터 및 포장 산업의 이윤 감소와 국내 판매 감소로 인해 수요는 여전히 낮은 수준을 유지했습니다. 높은 이자율과 인플레이션으로 인한 구매 활동 부진으로 인해 이 지역의 제조 활동도 감소했으며, FRED의 데이터에 따르면 미국 시장의 생산 가격 지수는 2023년 6월 245.83으로 하락한 것으로 나타났습니다. 마지막으로 PTA의 최종 가격은 USD 1110/MT FOB Charleston으로 평가됩니다.
APAC
정제테레프탈산(PTA) 가격은 2분기 초 페트병 공장 수요가 살아나면서 상승세를 나타냈다. 그러나 2분기 중반으로 갈수록 원료인 파라자일렌 가격 하락과 아시아 시장의 소재 확대로 인해 시장 상황은 약세로 전환됐다. PTA의 약세 상황은 2023년 2분기 말까지 계속되었습니다. 거래자들은 공급원료인 원유 가격 하락으로 인해 공급 과잉 시장을 경험했고 이로 인해 해당 지역의 생산율이 감소했습니다. 한화임팩트(주)의 증설 목적으로 대산공장이 폐쇄된 경우에도 공급에는 큰 변화가 없었습니다. 또, 2023년 6월 우리나라 소비자물가지수는 전년 동기 대비 2.7% 상승했고, 5개월 연속 완화해 2021년 9월 이후 최저치를 기록했으며, 이는 중앙은행이 올해 초 긴축 주기를 중단하려는 움직임을 뒷받침합니다. 공장 가동 중단에도 불구하고 국내 시장 재고는 넉넉하다. 전반적으로 이번 분기 PTA 아시아 시장은 혼재된 상황을 보였지만 지배적인 하락 추세를 보였습니다. 분기 종료 시점에 PTA 가격은 USD 805/MT FOB 부산으로 평가되었습니다.
유럽
2분기 초 유럽 시장에서 정제 테레프탈산(PTA) 가격은 원자재인 파라자일렌과 원유 가격이 상승하면서 강세를 보였습니다. 원자재 가격이 높음에도 불구하고 생산량은 높은 수준으로 유지되었습니다. 포장 부문의 낙관적인 전망과 여름 성수기에 대비한 폴리에스터 및 보틀링 부문의 개선 기대로 인해 수요는 중간 수준에서 높은 수준을 유지했습니다. 그러나 2분기 중반에는 미국 은행 부문의 우려, 유가 압박, 연준의 금리 인상으로 인해 물가가 하락세를 보였습니다. 더욱이 PET 부문의 수요 부족으로 인해 국제 시장의 우울한 수요 전망으로 인해 상승 추세를 유지할 수 없었습니다. 생산 단위가 계속해서 최적의 수준으로 운영됨에 따라 공급은 정상적으로 유지되었지만 여름 성수기 동안 음료 병입 업계의 높은 수요가 예상되는 것과는 대조적으로 수요는 낮은 것으로 기록되었습니다. 한편, 유럽 월간 생산자 물가는 5월에 0.9% 하락하여 수요 회복과 경제성장 회복에 있어 경제가 직면한 어려움을 부각시켰습니다. 마지막으로 PTA 가격은 USD 860/MT FD Hamburg로 평가되었습니다.
2022년 9월종료분기의경우
북아메리카
PTA에 대한 시장 심리는 3분기 상반기에 부진했습니다. 시장을 지배한 요인은 낮은 수요, 높은 재고, 불황에 대한 두려움, 그리고 둔화된 소비자 신뢰였습니다. PTA 가격의 급락은 주로 포장 부문의 PET 수요 약화로 인한 것입니다. 한편, 포장 및 폴리에스터 부문은 시장에서 과잉 공급되어 신선한 재료 조달에 대한 소비자의 관심을 제한했습니다. 게다가 지속적인 약세 수요를 감안할 때 지난 몇 달 동안 원유가격이 계속 하락하면서 파라실렌-나프타 스프레드는 더욱 감소했습니다. 그러나 9월을 향해 상승하는 생산 비용이 지속적인 시장 추세에 부담이 되면서 시장은 번창하고 있습니다. 결론적으로, 2022년 8월 찰스턴 FOB 기준으로 PTA 가격은 1.8% 하락했습니다.
APAC
정제 테레프탈산(PTA)의 가격 추세는 3분기 전반에 걸쳐 계속해서 하락했습니다. 국내 시장에서 최종 사용자인 폴리에틸렌 테레프탈레이트 및 폴리에스테르 부문의 부진한 수요 심리로 인해 기업들은 상품 거래를 늘리기 위해 이윤을 줄여야 했습니다. 또한 구매관리자지수(PMI) 자료에 따르면 중국 정부가 신종 코로나바이러스 감염증(코로나) 발생에 대응해 새로운 억제책을 계속 도입하면서 8월까지 한 달 연속 위축된 중국 제조업 활동이 나타났습니다. 3분기 말에 PTA 시장은 태풍 "Xuan Lannuo"의 영향으로 높은 생산율로 인해 성장을 관찰했으며 PT의 배송 및 배송을 중단했습니다.
유럽
공급 원료 파라자일렌에 대한 가격 압력 완화로 인해, 유럽의 PTA 가격은 3분기 내내 하락했습니다. 제품 수요 전망은 악화되는 듯했고, 공급 원료 파라자일렌과 원유 가격도 동반 하락하면서 하락세에 한몫했습니다. 또한 PTA 시장은 점차적으로 폴리에스터 및 PET 제조업체의 다운스트림 수요를 초과 공급했습니다. 동시에 유럽의 에너지 및 전기 비용 상승으로 생산량이 1.0% 감소했습니다. 항만 교통량이 많아서 독일의 수출입은 분기 말에 0.2%, 수출은 0.7% 감소했습니다.
2022년 6월종료분기의경우
북아메리카
북미에서는, 정제 테레프탈산 (PTA) 가격이 4월과 6월에 하락하는 것이 관찰되었지만, 5월에 하락했습니다. 2분기 동안 불안정한 상태를 유지했던 유가 변동에 힘입어 이러한 특성이 나타났습니다. 여기에 파라자일렌 등 원자재 시장의 가격 상승 압력도 2분기 상·하반기 가격 상승세에 한몫했습니다. 이 기간 동안 제품에 대한 수요는 지역 시장에서 안정적으로 유지되었습니다. 포장 부문에서 폴리에틸렌 테레프탈레이트(PET) 병에 대한 높은 주문이 있었던 6월 동안 수요의 속도를 따라잡았습니다. 따라서 결론적으로 ChemAnalyst 가격은 6월 동안 USD 1033/MT FOB Charleston으로 결정되었습니다.
APAC
중국에서는 2분기 후반기에 탄력을 받은 2분기 상반기에 정제 테레프탈산 가격이 인하된 것으로 관측됐습니다. 석유화학 시장은 6월 동안 PTA 가격이 약 USD 1003/MT Ex-Qingdao를 맴돌던 불안정한 원유 가격에 의해 주도되었습니다. 중국 시장에서 코비드-19의 부활 이후, 정제 테레프탈산(PTA) 공장 가동률이 감소했고 다운스트림 폴리에틸렌 테레프탈레이트(PET) 병 및 폴리에스터 산업의 수요가 감소했습니다. 동시에 인도 시장은 포장 부문의 PET 병에 대한 지속적인 수요에 힘입어 2분기 내내 번창했습니다. 원료 파라자일렌은 견조한 원유 가격으로 국내 시장에서 강세를 유지했습니다. 또한 인도의 한국과 중국 수입 시장에 대한 의존도는 공급 차질과 높은 운송 비용으로 인해 지역 시장에서 제품의 가용성이 제한되어 결국 가격 인상으로 이어졌습니다. 따라서 이러한 요인을 고려하여 인도 시장에서 가격이 상승하여 2022년 6월에 USD 1250/MT Ex-Silvassa를 맴돌았습니다.
유럽
유럽에서는 2분기 H1 기간 동안 정제 테레프탈산(PTA) 가격이 상승했으며, 이후 유럽 시장에서는 하반기에 약 3% 하락했습니다. 다운스트림 폴리에틸렌 테레프탈레이트(PET) 병 및 폴리에스테르 산업의 수요는 유럽의 여름 시즌을 앞두고 증가했습니다. 게다가, 러시아-우크라이나 시장 가운데 유럽 국가들의 공급 붕괴 상황에 부딪혀 가격이 높은 수준을 유지하고 있습니다게다가, 글로벌 위기로 인해 원유 시장은 가치가 치솟는 등 더 큰 타격을 입었고, 궁극적으로 모든 석유화학 파생상품의 가격에도 영향을 끼쳤습니다. 따라서 위에서 언급한 이유를 고려할 때 PTA 가격은 2분기 동안 변동했으며 2022년 6월 USD 1012/MT FD 함부르크에 정착했습니다.
북미에서는 정제된 테레프탈산 가격이 1월에 하락하고, 2월에 반등하고, 3월에 다시 하락하는 시소 추세를 목격했습니다. 원유가격의 변동에 따라 원유가격도 크게 변동했습니다. 다운스트림 PET 및 폴리에스테르 산업은 산업 활동이 속도를 내면서 소비자와 기업의 수요가 증가했습니다. 또한 소비자 쪽에서 소비가 증가함에 따라 주요 생산자의 매출과 매출도 증가했습니다. 따라서 공급 역학의 강화와 안정적인 수요 펀더멘털은 시장 참여자들에게 1분기 후반의 가용 자재 가격을 약화시키도록 압력을 가했습니다. 1분기 종료 후, PTA 가격은 MT FOB 찰스턴 당 USD 986으로 결정되었습니다.
인도에서는 2021년 4분기 실적이 부진한 이후 인도의 PTA 가격이 2022년 1분기에 모멘텀 변화를 관찰했습니다. PTA 가격은 꾸준히 상승했으며 가격 변동은 다운스트림 사용자들의 수요 증가와 업스트림 자일렌의 비용 압박이 증가했기 때문입니다. 다운스트림 폴리에스테르 및 폴리에틸렌 테레프탈레이트 수요는 2022년 1분기 내내 강세를 보였습니다. 결과적으로 Q1 종료 후 PTA 가격은 MT Ex-Kandla당 USD 1084.91(INR 82290)로 평가되었습니다. 정제된 테레프탈산 시장은 하류 PET와 섬유 산업의 높은 수요와 사료 가격 상승에 힘입어 중국 내수 시장에서 상승 궤적을 보였습니다. 게다가, Zhejiang Yiseng 석유화학은 중국 동부의 Jenjiang 지방에 위치한 Ningbo 부지에 있는 가장 오래된 650 KTPA 정제 테레프탈산(PTA) 1호 라인을 영구적으로 폐쇄한다고 발표했습니다. 게다가 1분기 후반 중국의 무관용 정책에 맞서 유럽으로의 주요 수출항인 옌톈항이 폐쇄되면서 공급망 동태에 걸림돌이 되고 있습니다. 따라서 PTA 가격은 2022년 1분기 MT Ex-Qingdao당 USD 962로 상승하여 정산되었습니다.
러시아-우크라이나 전쟁은 1분기 H2에서 세계적으로 원유 가격에 대혼란을 일으켜 원유 파생상품 가격 동향에 영향을 미쳤습니다. 1분기 동안, 유럽 시장의 PTA 가격은 2월에 하락했고, 이것은 나중에 3월에 탄력을 받았습니다. 변화의 바람은 최종 사용자의 수요 개선과 파라자일렌 업스트림의 비용 압박 증가로 인해 발생했습니다. 이후 러시아에서 유럽으로의 원유와 천연가스 수입이 물류 문제로 차질을 빚게 되었습니다. 다운스트림 폴리에스터 및 PET의 수요는 분기 내내 견조한 상태를 유지했으며, 수요 급증과 제한된 제품 가용성으로 인해 PET 가격이 1분기 차트를 깨뜨렸습니다. 따라서, 불안정한 시장 속에서 유럽의 PTA 가격은 MTF 함부르크 당 USD 824로 결정되었습니다.
