2022년 9월종료분기의경우
북아메리카
미국은 2022년 3분기 초 폴리프로필렌(PP) 공급 과잉 상태를 목격했습니다. 아시아 태평양 지역의 수요 감소는 국내 기업에 상당한 부정적인 심리적 영향을 미쳐 국내 시장에서 가동률을 낮추도록 강요했습니다. 2022년 3분기 초 PP 가격은 약 USD 2127/MT PP 단독 중합체 사출 등급 FOB 텍사스로 기록되었습니다. 미국에서 PP에 대한 시장 심리는 분기 초와 유사한 3분기의 다음 2개월 동안 약세를 유지했습니다. 예상외로 국제 시장의 수요가 약해지면서 현물 시장의 전반적인 역동성이 2022년 3분기 내내 우울했습니다.
APAC
2022년 3분기 중국 시장의 폴리프로필렌(PP) 가격은 2022년 3분기 내내 가파른 하락세를 보였습니다. 국내 시장의 강한 재고 수준은 중국에서의 3분기 동안 PP의 가격 하락을 도왔습니다. 일본, 한국, 싱가포르 등 아시아 수출 시장에서 PP 가격은 주요 수입 시장(중국)의 수요 부진으로 3분기 내내 약세를 보였습니다. 중국으로의 낮은 수출율은 일본, 한국, 싱가포르의 국내 시장에서 PP 비용을 낮추었습니다. 2022년 3분기 초 일본에서의 PP 가격은 약 USD 1517/MT 폴리프로필렌 - 호모폴리머 FOB 도쿄로 기록되었습니다.
유럽
자원 부족과 원자재 비용 증가로 인해 러시아 에너지 공급에 대한 유럽 연합의 결정은 국내 시장에 극도로 높은 인플레이션을 일으키고 시장 역학을 더욱 부채질했습니다. 수요의 뚜렷한 성장이 없었기 때문에 생산자들은 생산품을 줄일 수 밖에 없었고, 소비자들이 시장에 대해 더 신중해짐에 따라 수요가 감소하게 만들었습니다. 유럽 지역의 PP 가격은 하류 산업에서의 저조한 활동으로 인해 낮았습니다. 2022년 3분기 초 독일 내 PP 비용은 약 USD 2173/MT 폴리프로필렌 사출 FD(스폿) 함부르크로 기록되었습니다.
2022년 6월종료분기의경우
북아메리카
몇 가지 불가항력(하나는 루이지애나, 다른 하나는 캘리포니아)이 공급 역학에 영향을 미쳤지만 제한된 공급은 미국의 PP 현물 시장 가격에 큰 영향을 미치지 않았습니다. 대부분의 철도 차량이 호모폴리머, 코폴리머 및 랜덤 코폴리머의 등급을 벗어나 거의 동일한 부피로 이동하면서 프라임 품질의 수지 수입은 미미했습니다. 이러한 불균형으로 인해 이 지역은 1분기 이후 단기적으로 회복 기미를 보이지 않고 있습니다. 아시아와 유럽 시장을 중심으로 한 수입 수요가 약세를 보여 2022년 2분기 PP 가격 하락 추세에 기여했습니다.
APAC
아시아의 폴리프로필렌 가격은 다운스트림 섬유 및 포장 산업의 꾸준한 수요에 힘입어 2분기 중반까지 계속 상승했습니다. 2022년 2분기 말 중국 동북부에 부과된 코로나 규제 속에 중국 내수시장이 하락세로 돌아서면서 중국 전역의 가치사슬 전체를 짓누르고 있습니다. 제한된 시장 이동성 또한 전체 국내 시장 수요에 영향을 미쳐 국내 발전 설비의 가동률을 감소시켰습니다. 파급효과로 국내 선수들의 집단심리가 외국산 폴리프로필렌 물량에 대한 관심이 떨어져 중국 내 PP 가격이 하락하고 있습니다. 주요 아시아 PP 시장 가격 추세는 중국이 3분기 초에는 가격이 상승했지만, 말기에는 가격이 하락하면서 중국의 가격 추이를 따랐습니다.
유럽
유럽의 폴리프로필렌 가격은 업스트림 에너지 가치 사슬이 변화하는 가운데 유럽 전체 폴리프로필렌 시장이 상당한 상승 추세를 보임에 따라 2022년 2분기 내내 상승했습니다. 동유럽 분쟁과 러시아에 대한 미국과 EU의 보복 제재입니다. 러시아 흑해 상품을 조달하는 유럽 바이어들의 단호한 입장은 수에즈 운하에 대한 관세 인상으로 인해 더욱 악화되고 있으며, 이는 중동에서 오는 선적품의 가격 인상을 더욱 뒷받침하고 있습니다. 경기부양 효과로 유럽 시장의 폴리프로필렌 가격은 2022년 2분기 내내 꾸준히 상승했습니다.
2022년 3월 종료 분기의 경우
북아메리카
북미에서는 2022년 1분기에 폴리프로필렌 가격이 상승했는데, 이는 다운스트림 부문의 낮은 수요와 1분기에 전 분기 대비 2.4% 하락한 영향으로 미국 내 1957년/톤 PP 호모폴리머 주입 등급 FOB 텍사스 가격이 약 USD를 맴돌았기 때문입니다. 하지만, 적은 수입, 물류 문제, 그리고 공급 부족의 배경에서 2월까지 가격이 상승했습니다. 원유가격 상승으로 폴리프로필렌 가격은 제조사들이 원가압력을 소비자에게 전가할 수밖에 없어 크게 성장하고 있었습니다. 미국은 세계 전체 폴리프로필렌 수출의 약 6.15%를 차지하며 진행 중인 러시아-우크라이나 전쟁으로 인해 운임이 인상되었습니다.
아시아 태평양
아시아에서는 폴리프로필렌(PP) 가격이 2022년 1분기에 6.2% 상승했으며, 2월에는 1592달러/톤-미화 1702달러/톤 사출 성형 Ex-Silvassa의 가격을 맴돌았습니다. 그러나 1분기에는 전년도 마지막 분기에 비해 전반적으로 2.3% 감소했습니다. 세계 전체 폴리프로필렌의 약 17%를 수입하고 있는 중국은 선적 및 운임이 상승했습니다. 에너지 가격이 상승하면서 폴리프로필렌 시장에 비용 압박이 가중되었습니다. 그러나, 재고의 증가에도 불구하고, 제품의 가격 역학은 감소하지 않았고 상승 궤도에서 시장 가격의 경로를 따랐습니다.
유럽
유럽 내 대부분의 정유사들이 천연가스 공급 부족과 원유 가격 상승으로 1월 마지막 주부터 마이너스 현금 마진으로 영업하고 있기 때문에 폴리프로필렌 가격은 2월 내내, 올해 3월까지 상승했습니다. 원료인 프로필렌 단량체 가격은 동유럽에서 전쟁이 발발한 2월 마지막 주 이후 나프타 가격 상승으로 인해 압력을 받고 있습니다. 나프타 균열 확산 역시 높은 에너지 비용과 원유가격 상승으로 인해 압박을 받고 있습니다. 3월 폴리프로필렌 사출 가격은 독일의 이전 분기에 비해 1분기 가격이 6.6% 하락한 USD 2020/ton FD Hamburg로 평가되었습니다.
북미의 폴리프로필렌 시장은 FY21의 3분기에 비해 12월에 끝나는 분기에 대한 전반적인 수요가 감소했습니다. 프로필렌에서 폴리프로필렌으로의 확산은 12월 말 몇 주 동안 크게 줄어들어 9월과 10월 동안 제조사와 유통업자들이 역사적으로 높은 운송 요금을 이용하여 발생한 모든 가치 있는 이윤 증가를 정상화했습니다. 4분기 하반기에는 휴가철을 앞두고 일반적인 현상인 폴리머 수요가 감소했습니다. FY22의 1분기에 대한 초기 평가에 따르면, 국내와 해외 수요를 모두 방해하는 새로운 유행병의 물결 속에서 침체된 남아시아, 중동 및 북미의 폴리머 시장 때문에 프로필렌에서 폴리프로필렌으로의 확산이 더욱 줄어들었습니다. 폴리프로필렌 가격은 북미와 유럽이 에너지 비용 상승과 텍사스 강추위 등으로 인해 통상적으로 가치사슬에 차질을 빚는 2월 초중순에 반등할 것으로 예상됩니다.
동북아 폴리프로필렌 시장은 10월에 강세로 출발한 후 21 회계연도의 4분기 동안 수요가 감소했습니다. 현물 가격은 11월 첫째 주 동안 변곡점에 도달했고 그 이후로 하락하기 시작했습니다. 라피아, 주입 및 랜덤 공중합체 가격은 3분기부터 4분기까지 평균 3% 하락했습니다. 중국 정부가 닝보와 같은 주요 컨테이너 터미널을 막히게 한 엄격한 코로나바이러스 통제 프로토콜을 발표하기 시작하면서 중국으로의 수입은 4분기 말까지 급감했습니다. 새해 들어 생산과 공급이 빠듯해 가격 상승이 이어졌지만 설 연휴를 앞두고 1월 말쯤에는 가격이 내려갈 것으로 보입니다. 그러나 FY22의 1분기 장기 전망은 낙관적으로 보입니다.
인도 폴리프로필렌 시장은 11월 둘째 주까지 가격이 변곡점에 도달하면서 아시아 시장과 비슷한 추세를 보였습니다. 현물가격의 하락세는 4분기 말까지 계속되었고, 동북아 주요 항구에서 계속 막히는 것은 전반적인 수요 감소가 더 있을 수 있고 잉여 생산물이 국내 시장으로 유입될 수 있다는 것을 의미하기 때문에 22 회계연도의 1분기에도 계속될 수 있습니다라피아 MFI3의 중동지역 수입가격도 11월 중순부터 3주까지 약세를 보였습니다.
유럽 폴리프로필렌 시장은 FD 함부르크 기준으로 폴리프로필렌 공중합체의 평균 가격이 2% 상승함에 따라 FY21 회계연도의 4분기에 전 분기에 비해 소폭 상승했습니다. 유럽 시장에서 프로필렌의 잉여로 이어지는 지역 공급업체의 가격 대비 중동으로부터의 수입에 대한 차익거래 마진이 높았기 때문에 4분기 동안 프로필렌에서 폴리프로필렌까지의 가격 격차가 확대되었습니다. 12월 첫째 주부터의 에너지 비용 상승은 유럽에서 휴가 시즌을 앞두고 수요가 감소했고 가격 상승 압력을 상쇄했기 때문에 폴리머 가격에 큰 영향을 미치지 않았습니다.
FY22의 1분기 전망은 여전히 불확실하며, 이는 새로운 유행의 물결이 시작되면서 시장 신호 교란으로 이어지면서 새해에는 폴리머 시장의 변동성이 매우 높았기 때문입니다. 국내 수요가 다음 분기의 원동력이 될 것으로 예상되는 반면 해외 수요는 Fy22 2월 말까지 회복될 것으로 예상됩니다.
