2022년 6월종료분기의경우
북아메리카
북미 국가들은 4월과 5월에 mLLDPE 가격 급등을 경험했는데, 이는 다운스트림 산업의 이 제품에 대한 수요 급증과 공급 원료 가격 상승에 기인합니다. 글로벌 운임비 상승도 가격을 결정하는 데 한몫했습니다. 하지만, 시장은 6월 한 달 동안 하락세를 경험했습니다. 캐나다와 미국에서는 공급 원료 비용 감소로 인해 가격이 하락했고, 여러 생산 목적으로 회사로부터 이 제품에 대한 주문이 감소했습니다. 멕시코 시장은 미국과 캐나다의 시장과 너무 일치합니다.
APAC
메탈로센 선형 저밀도 폴리에틸렌(mLLDPE)의 가격 추세는 2분기에 아시아 태평양 전역에서 동일하게 유지되었습니다. 중국에서는 여러 지방에서 부과된 봉쇄로 인해 가격이 5월까지 유휴 상태를 유지했지만 다운스트림 가공 산업에서 이 제품에 대한 안정적인 수요가 있었습니다. 그러나 6월에는 원유 가격 하락과 mLLDPE 수요 감소에 따른 공급 원료 비용 하락으로 가격이 하락했습니다. 일본도 중국과 같은 추세를 따랐습니다. 인도에서는 이 제품에 대한 견고한 수요로 인해 4월과 5월에 가격이 견조하게 유지되었습니다. 그러나 공급 원료 비용 감소와 mLLDPE 수요 부진으로 인해 6월에 가격이 하락했습니다.
유럽
2분기 유럽 시장도 북미 및 APAC 시장과 동일한 모습을 보였습니다. 독일과 프랑스는 mLLDPE 수요 확대와 함께 공급원가 상승으로 5월까지 시장이 성장세를 유지했고, 6월 하락은 달러 대비 유로화 약세로 인한 하락이 관측됐고, 이어 에틸렌 비용도 하락했는데, 이는 유가 하락에 힘입은 것입니다. 감소에 기인한 또 다른 요인은 공급업체와 회사가 초기 몇 달 동안 이 제품을 과도하게 구매했기 때문에 이 제품에 대한 수요 부진이었습니다. 다른 유럽 국가와 마찬가지로 영국도 이번 분기에 비슷한 궤적을 따랐습니다.
2022년 3월 종료 분기의 경우
북아메리카
2022년 1분기 메탈로센 선형 저밀도 폴리에틸렌 (mLLDPE) 시장은 2021년 12월 마지막 주 텍사스주 엑손모빌 베이타운 공장의 이 지역 최대 정유소에서 불이 나면서 공급원료 에틸렌 시장에서 공급 쇼크를 겪었습니다. 수요는 2월 둘째 주에 급격히 증가했으며 ExxonMobil, 라이온델바셀 및 셰브론 필립스의 계획된 비용 인상 계획인 USD 0.1/lb는 생산자가 낮은 가격으로 인해 제안 인상을 주저했던 다른 폴리에틸렌 화합물과 달리 완전히 구현되었습니다. 예상 수요와 변동성이 큰 금속(희토류 및 중금속) 시장이 메탈로센 촉매 가격을 상승시켰습니다. 2월 마지막 주에 90달러/MT가 급등한 후 3월에 물가가 안정되었습니다. 안정화는 주로 천연 가스 액체 가격(프로판 및 에탄)의 하락으로 인한 에틸렌 모노머 시장의 연화와 새로운 용량 주입에 기인합니다. 특히 SABIC-Exxon JV에서 생산되기 시작하여 연간 LLDPE 및 m-LLLDPE의 총 생산 용량이 희석되어 공급이 감소했습니다.3월에 런치 합니다.
아시아 태평양
중국 mLDPE 시장은 닝보·상하이 등 중요 컨테이너 터미널을 오가는 컨테이너 운송 지연은 물론 중국 정부의 엄격한 코로나19 프로토콜로 인해 공급 부족에 힘입어 1월 셋째 주 가격이 급등했습니다. 한반도, 인도, 미국으로부터의 수입품들은 국내 시장에 진출하는 것이 어렵다는 것을 알았습니다. 설 연휴가 시작되는 2월 첫째 주에 일시적인 수요 침체 이, 동유럽에서의 전쟁 개시로 인해 구매자들, 주로 하류 몰더와 압출기들이 사료 단량체 가격 상승에 대한 기대감으로 그들의 재고를 비축하게 되면서, 수요는 마침내 2월 마지막 주에 더 강력해졌습니다.인도는 3월에 끝나는 분기 동안 비슷한 가격 추이를 보았습니다. 인도 제한 가스 당국는 팬데믹의 새로운 물결의 초기 단계에서 글로벌 공급망의 혼란으로 인해 감독 시장의 공급이 타격을 받았기 때문에 새해 초부터 지속적으로 가격을 상향 조정했습니다. 유연 포장 산업의 수요는 구석구석에 걸쳐 강력했습니다.
유럽
3월에 끝나는 분기 동안 유럽의 mLDPE 생산은 1/4분기 동안 천연가스 공급 중단으로 인해 엄청난 압력을 받았습니다. 유럽의 천연가스 수요는 겨울철 성수기 동안 급격히 증가했으며, 이에 더하여 북서부 유럽으로 가는 가장 중요한 두 가지 공급 흐름인 Nord Stream 및 Yamal 파이프라인을 통한 천연가스의 감소된 유량, 유럽의 운영 비용입니다. 제조 커뮤니티는 이미 2022년 1분기까지 실현 불가능했습니다. 러시아와 우크라이나 사이의 교전 발발은 특히 상류 에틸렌 생산자들에게 문제를 악화시켰는데, 이는 좁아진 나프타 균열이 음의 에틸렌-나프타 균열을 초래하여 대부분의 나프타 크래커가 작동하지 못하게 만들었기 때문입니다. FD 북서유럽 기준으로 평가된 벤치마크 에틸렌 현물 가격은 2월 25일에서 3월 17일 사이에 무려 32%나 올랐습니다. 2022년 1분기 서북유럽의 표준 LLDPE 필름 가격은 평균 약 유로 2000/MT입니다. 유럽 mLDPE 시장에서 공급 타이트는 적어도 2022년 2분기 상반기까지는 지속될 것으로 예상됩니다.
2021년 12월 종료 분기의 경우
북아메리카
메탈로센 LLDPE(mLLDPE) 시장은 수요가 4분기에도 모멘텀을 얻기 위해 고군분투하면서 FY21 하반기 내내 어려움을 겪었습니다. 과도한 운임으로 인해 동북아로의 수입이 불가능해지면서 해외 시장의 수요도 감소했습니다. 에틸렌 스프레드는 11월 말까지 연중 최저치로 좁혀졌지만, 가격에 대한 충분한 상승 압력은 아니었습니다. SABIC과 ExxonMobil 사이의 새로운 합작 투자가 LLDPE 및 mLLDPE의 130만 미터톤을 미국의 기존 생산 능력에 추가함에 따라 12월 말에 새로운 생산 능력이 추가되었습니다.
현재의 대유행 상황이 전 세계적으로 물류 네트워크를 혼란에 빠뜨리고 1월 말까지 지속될 수 있기 때문에 1월 말부터 회복의 싹을 볼 수 있기 때문에 FY22의 1분기 전망은 여전히 긍정적입니다. 현물 가격은 1월 마지막 주보다 개선될 수 있지만, 12월에 발표된 1월 계약에 대한 미미한 0.04달러/파운드 상승은 가격에 영향을 미치지 않았습니다. 2월 계약은 훨씬 더 높을 수 있지만, 현물 거래 가격은 더 많은 생산 능력과 덜 혹독한 겨울은 이 제품과 함께 시장을 볼 수 있기 때문에 가격 상승을 느끼지 못할 수도 있습니다.
아시아 태평양
4분기 중 아시아 LLDPE 시장은 높은 운송 비용과 석탄 공급 부족으로 인해 공급 타이트 현상을 겪었고, 이로 인해 중국의 에너지 위기가 발생하였습니다. 10월부터 11월까지의 과도한 운송비는 인도와 미국으로부터의 수입 물량에 영향을 미쳤습니다. 21 회계연도 11월 마지막 주에 에너지 위기가 완화되었지만, 정부의 개입으로 인해 중국의 대부분의 폴리에틸렌 및 폴리프로필렌 제조는 여전히 석탄에 에너지원으로 의존하고 있으며 석탄 공급은 대부분의 PE 및 PP 공장에서 전력 생산으로 전환되어 생산량이 감소했습니다.
인도 역시 10월 말부터 FY21 12월 첫째 주까지 석탄 부족이 지속되는 비슷한 상황에 직면했습니다. mLDPE 가격은 Ex-Location(Delhi-NCR) 기준으로 평가한 3분기 가격보다 10% 인상되었습니다. 휴가철을 앞둔 12월 RIL, Haldia 석유화학 및 Opal에 의해 가격이 하향 조정되었지만, 유행병과 관련된 생산 차질과 전반적인 수요 증가로 인해 1월 초부터 가격이 상승할 것으로 예상됩니다.
유럽
국내 시장의 mLDPE 수요는 3분기보다 약간 감소했습니다. 평균적으로 메탈로센 LLDPE 가격은 FD Hamburg 기준으로 평가했을 때 Q3 가격에서 2% 소폭 하락했습니다. 수요 - 12월 말까지 벨기에, 네덜란드 등 유럽의 주요 수출국들이 팬데믹의 새로운 물결로 물류 네트워크가 차질을 빚으면서 동아시아 시장의 수요 감소로 어려움을 겪으면서 공급 펀더멘털이 악화되었습니다. 제조업체들이 마진을 개선하기가 어려웠기 때문에 12월 말까지 에틸렌에서 mLDPE까지 스프레드가 개선되었습니다.
유럽의 에너지 수요가 겨울 성수기 동안 증가하여 에탄 증기 크래커의 업스트림이기도 한 천연 가스 가격이 상승함에 따라 FY22의 1분기 전망은 여전히 밝습니다. 대유행의 영향은 FY22년 1월의 수요 증가를 상쇄할 수 있습니다.
북아메리카는 1분기에 희귀한 기후 재앙을 겪었고, 이로 인해 이번 분기에 미국 걸프만 연안의 생산 활동이 마비되었습니다. 국내외 시장의 꾸준한 수요로 인해 대부분의 화학 및 중합체 가격이 이 지역 전역에서 치솟았습니다. 이 기간 동안 mLLDPE 가격도 급등하여 동일한 이유로 인한 영향이 확대되었으며, 반면 다운스트림 포장 부문의 수요는 사실상 높았습니다. 또한 아시아와 유럽의 원자재에 대한 수요도 최고조에 달했습니다. 더욱이, 추정에 따르면, 업스트림 출력의 75% 이상이 지역 mLLDPE 공급에 압력을 가한 이러한 동결 낙진에 의해 종료되었습니다.
아시아 시장은 분기에 걸쳐 mLLDPE 가격에 대해 엇갈린 반응을 보였고, 반면 월별 가격은 근소한 범위 내에서 변동했습니다. 미국 걸프전 이후 국제 시장에서 업스트림 화학 약품이 심각하게 부족했지만, 수요는 일시적으로 mLLDPE의 다른 대안처럼 필수적이고 다재다능한 재료에 집중되었습니다. 그러나 전반적인 물가 상승률을 살펴보면 인도와 중국에서 각각 3%와 1.17%의 상당한 성장이 관찰되었습니다. 이에 따라 mLLDPE 가격은 하류 포장 부문의 안정적인 수요 하에 2021년 3월 중국 및 인도의 경우 USD 1381/MT 및 USD 1033.5/MT로 효과적으로 상승하였습니다.
mLLDPE에 대한 수요는 지역 전체에서 공급 원료 화학 물질이 부족한 가운데서도 유럽 국가에서 높은 수준을 유지했습니다. 이러한 부족에는 여러 가지 이유가 있었습니다. 그 중 하나는 미국 걸프만(Gulf) 해안으로부터의 원자재 공급이 적은 것이었고, 다른 하나는 유럽 전역의 악천후로 원자재 공급이 중단되어 일부 공장에서 계획되지 않은 불가항력이었기 때문에 일부 국가에서 심각한 물류 문제가 발생했습니다. 따라서, 높은 수요와 낮은 공급 활동의 영향으로, 가격은 분기 내내 상승 궤적을 추적하였습니다.
