2025년 6월 말 분기
북아메리카
• 포름알데히드 가격 지수는 분기별 13.7% 상승을 반영하여 6월 말까지 텍사스 FOB 817달러까지 상승했습니다. 가격 모멘텀은 비용 측면의 변동성과 꾸준한 다운스트림 오프테이크에 의해 주도되었습니다.
• 2025년 7월 포름알데히드 가격이 미국에서 변동한 이유는 무엇인가요?
7월 포름알데히드 가격 지수는 메탄올 가격 하락으로 비용 압박이 완화되면서 소폭 상승에 그친 반면, 하류 수요는 안정적으로 유지되었지만 가격을 상승시킬 만큼 강하지는 않았습니다.
• 포름알데히드 생산 비용 추세는 4월 메탄올 원료 가격의 급격한 하락으로 인해 처음에는 비용 압박이 완화되었습니다. 그러나 6월 말 메탄올 비용 상승으로 인해 이러한 추세가 반전되어 마진이 긴축되고 가격이 상승했습니다.
• 포름알데히드의 전반적인 수요 전망은 비주거용 건설과 가구 및 자동차 제조업의 급증에 힘입어 긍정적인 전망을 유지했습니다. 가구 판매 증가와 자동차 생산량 호조가 수지 소비를 뒷받침했습니다.
• 포름알데히드 예측은 지속적인 인프라 활동과 건설 및 자동차 부문의 안정적인 최종 사용 소비에 힘입어 3분기에 안정적인 추세를 보일 것으로 예상됩니다.
아시아
• 6월 중순 포름알데히드 가격 지수는 공급 과잉과 수요 약화로 인해 분기별 15.8% 급락한 산둥성 FOB 137달러까지 떨어졌습니다.
• 2025년 7월 중국 포름알데히드 가격이 변동한 이유는 무엇인가요?
포름알데히드 가격 지수는 구조적 공급 과잉, 열악한 주택 부문 회복, 새로운 EU 반덤핑 관세에 따른 수지 수출 감소로 인해 더욱 하락했습니다.
• 포름알데히드 생산 비용 추세는 6월까지 비교적 안정적이었던 원료 메탄올 가격의 영향을 받았지만, 분기 말 상승으로 인해 압력이 가중되었습니다. 그러나 높은 재고 수준과 일관된 공장 운영으로 인해 전반적인 공급이 풍부해졌습니다.
• 포름알데히드 수요 전망은 건설 활동 약화, 무역 긴장, 수출 감소로 인해 수요가 위축되었습니다. 자동차 애플리케이션을 지원하는 NEV 판매가 증가했음에도 불구하고 건설 약세를 상쇄하기에는 충분하지 않았습니다.
• 포름알데히드 예측은 건설 및 수출 부문 전반에 걸쳐 수요 회복이 더디게 진행되는 등 약세를 유지하고 있습니다. 전기차 붐으로 인해 한계적인 지지가 나올 수 있지만 현재의 약세 조건을 완전히 반전시키지는 못할 것입니다.
유럽
• 포름알데히드 스팟 가격 지수는 6월 초에 CFR 함부르크 USD 752/MT로 인상적으로 상승했으며, 이는 공급 부족과 물류 혼란으로 인한 분기별 11.8% 증가를 나타냈다.
• 독일에서 2025년 7월 포름알데히드 가격이 왜 변동했는가?
7월에는 포름알데히드 가격 지수가 안정세를 유지했다. 수요가 둔화된 가운데, 특수 수지 등급 제품과 계약 수입이 적당한 가격 프리미엄을 유지했다.
• 포름알데히드 생산 비용 추이: 메탄올 가격 상승과 로테르담 및 함부르크의 심각한 항만 정체로 인해 운송 시간과 비용이 증가하여 국내 공급이 제한되고 가격 수준이 유지되었다.
• 포름알데히드 수요 전망은 여전히 부진하다. 건설 부문은 낮은 프로젝트 시작과 높은 투입 비용으로 압박을 받고 있으며, 자동차 부문은 판매 및 생산량이 하락하는 가운데, 배출 관련 규제가 불확실성을 더하고 있다.
• 유럽의 포름알데히드 전망은 건설 회복과 자동차 부문 안정화에 기대어 미미한 개선을 시사한다. 그러나 규제에 따른 상품용과 특수용 포름알데히드 간의 양극화는 지속될 수 있다.
2025년 3월까지
북미
2025년 1분기 미국 포름알데히드시장은 공급 부족과 주요 하류 산업의 견조한 수요에 힘입어 전반적으로 강세의 가격 추세를 보였다. 분기 초 가격은 약 USD 661/MT FOB 텍사스에서 시작하여 꾸준히 상승하였으며, 이는 주로 TSCA(유해물질관리법) 하에서 EPA(미국 환경보호청)의 최종 위험 평가에 따른 규제 불확실성에 의해 영향을 받았다. 이러한 불확실성은 제조업체들 사이에 신중한 분위기를 조성하며 보수적인 시장 환경을 야기하였다.
2월에는 메탄올(Methanol) 원료 가격이 하락했음에도 불구하고, 지속적인 공급 제약과 자동차 산업을 중심으로 한 강한 하류 수요로 인해 포름알데히드 가격이 급등하였다. 3월에는 Foremark Performance Chemicals와 Momentive Specialty Chemicals가 운영하는 주요 생산 시설에서의 예기치 못한 가동 중단으로 상황이 더욱 악화되어 국내 공급이 크게 위축되었다. 그 결과, 3월 말에는 가격이 상승하여 분기 전체적으로 약 25%의 인상폭을 기록하였다. 건설 부문은 주택 경기 부진으로 수요가 제한되는 등 혼조세를 보였으나, 지속적인 인프라 투자로 일부 수요가 유지되었다. 반면, 자동차 생산은 안정적으로 유지되어 코팅제 및 내장재용 포름알데히드의 꾸준한 수요를 뒷받침하였다.
메탄올 가격 하락과 규제 압박에도 불구하고, 포름알데히드 가격은 강한 산업 수요와 제한된 공급에 의해 지지되었으며, 향후 분기에는 규제 동향 및 생산 회복 여부에 따라 변동성이 지속될 가능성이 있음을 시사한다.
아시아 태평양
2025년 1분기 동안 중국의 포름알데히드시장은 공급 측의 안정성과 주요 하류 산업 전반의 수요 변동 사이에서 미묘한 균형이 유지되며, 전반적으로 안정적이거나 다소 강세의 가격 추세를 보였다. 1월에는 생산 비용의 안정성과 완만한 수요에 힘입어 가격이 USD 175/MT(FOB 산둥)에서 분기를 시작했으나, 설 연휴로 인해 거래 활동은 제한적이었다.
2월 초에는 계절적 생산 둔화, 건설 및 자동차 부문의 약한 수요, 그리고 전반적인 경제 불확실성으로 인해 가격이 USD 165/MT까지 하락했다. 그러나 2월 말부터 3월에 이르기까지 시장 상황은 점진적으로 개선되었다. 자동차 판매의 완만한 반등, 전기차에 대한 정부 인센티브, 건설 부문의 회복 조짐 등이 포름알데히드 기반 수지 및 접착제에 대한 수요 회복에 기여했다.
한편, 상류 메탄올(Methanol) 공급은 일부 플랜트 정비로 간헐적인 제약을 받았으나, 안정적인 조달 전략과 균형 잡힌 원료 가용성으로 인해 포름알데히드 생산에는 제한적인 영향만을 미쳤다. 3월 말에는 가격이 전월 대비 2.4% 상승한 것으로 나타났다. 분기 전체적으로는 3.4% 하락했음에도 불구하고, 포름알데히드 시장은 거시경제 지표의 개선과 산업용 수요의 견조함에 힘입어 회복세를 보였으며, 2025년 2분기에 대해 신중한 낙관론을 시사하고 있다.
유럽
2025년 1분기 네덜란드의 포름알데히드가격은 지속적으로 강세를 보였으며, 1월 초 톤당 USD 565(FOB 로테르담)에서 3월 말에는 톤당 USD 755로 상승하여 33.6%의 증가율을 기록하였다. 이러한 급등은 주로 지속적인 공급 측 제약, 상승한 생산 비용, 그리고 주요 산업 부문의 안정적인 수요에 의해 주도되었다. 유럽 내 항만 노동 분쟁으로 인한 공급 차질과 메탄올(methanol) 공급 부족이 포름알데히드 생산량을 제한하였으며, 높은 천연가스 가격은 제조 비용을 증가시켰다.
건설 부문의 부진한 수요와 전통 자동차 판매 감소에도 불구하고, 포름알데히드가 수지(resin), 접착제(adhesive), 코팅제(coating) 등에서 필수적인 역할을 하기 때문에 조달은 꾸준히 유지되었다. 포름알데히드의 SVHC(고위험 우려물질) 분류에 대한 규제 우려가 해소되면서 2월에는 시장 신뢰와 매수 심리가 더욱 강화되었다. 3월에는 건설 활동이 다소 회복되고 일부 공급 문제가 완화되었으나, 이전 병목 현상의 누적 영향과 견고한 수요로 인해 가격은 여전히 높은 수준을 유지하였다.
전반적으로 시장은 공급 주도의 회복력을 보였으며, 제조업체들은 비용 압박과 물류 불확실성 속에서도 높은 가격을 유지하였다. 원료 비용의 급격한 하락이나 수요 구조의 큰 변화가 없는 한, 유럽 내 포름알데히드 가격은 단기적으로 강세를 지속할 것으로 전망된다.
2024년 4분기 북미 포름알데히드 시장은 전분기 대비 8.9%의 증가율을 기록하며 꾸준한 상승세를 보였습니다. 이러한 급상승의 주요 동인은 자동차 및 건설 부문의 수요 증가로, 두 부문 모두 이전의 침체 이후 눈에 띄는 회복세를 보였습니다.
소비자 수요 증가와 재고 소진의 필요성에 따른 자동차 생산량 증가로 접착제 및 복합 재료용 포름알데히드 소비가 증가했습니다. 또한 섬유 부문의 수요는 시장 상황 개선과 면화 수입 증가에 힘입어 여전히 강세를 유지했습니다. 이러한 긍정적인 수요 요인에도 불구하고 시장은 공급 측면의 문제, 특히 원재료 비용 상승과 관련된 문제에도 영향을 받았습니다.
포름알데히드 생산에 중요한 원료인 메탄올 가격은 안정세를 유지했지만 생산 비용 상승 압력으로 작용하여 포름알데히드 가격이 상승했습니다. 전체 시장도 물류 차질과 OPEC+ 국가들의 생산 계획 지연으로 인해 영향을 받아 공급이 타이트해지고 가격 상승을 뒷받침했습니다. 그러나 4분기가 진행되면서 생산 비용 변동에도 불구하고 균형 잡힌 수요와 공급 역학에 힘입어 12월 말에는 가격 안정이 달성되었습니다.
2024년 4분기 아시아 태평양 지역, 특히 중국의 포름알데히드 시장은 전분기 대비 0.8%의 소폭 감소세를 보였습니다. 이러한 감소는 주로 건설 및 섬유와 같은 주요 다운스트림 부문의 수요 감소에 기인합니다. 건설 부문은 활동 감소와 신규 주문 정체로 인해 부진한 실적을 보였고, 섬유 부문은 높은 재고 수준과 수출 수요 약화로 인해 어려움을 겪었습니다. 이러한 경기 둔화는 기상 조건과 계절적 수요 패턴의 변동으로 인해 더욱 악화되었으며, 이는 신중한 구매 행동으로 이어져 전반적으로 시장 심리를 약화시키는 데 기여했습니다. 하지만 이러한 어려움에도 불구하고 중국 포름알데히드 시장은 어느 정도 안정세를 유지했습니다. 국내 생산량이 수요를 충분히 충족하면서 공급 수준이 일정했고, 제조 공정에 큰 차질도 발생하지 않았습니다. 중요한 원료인 메탄올 가격의 하락은 생산 비용 절감에 도움이 되어 제조업체들에게 어느 정도 안도감을 주었습니다. 동시에 전 세계적인 항만 혼잡과 악천후로 인한 배송 지연과 같은 물류 차질은 현지 공급망에 미치는 영향이 미미했습니다. 전반적으로 수요는 완만하게 유지되었지만 공급과 생산 간의 균형이 유지되면서 분기 동안 시장은 미미한 성장을 경험했지만 가격 안정성을 유지하는 데 도움이 되었습니다.
2024년 4분기 유럽, 특히 독일의 포름알데히드 시장은 전분기 대비 9.0% 증가했습니다. 이러한 성장은 주로 원료 비용 상승과 자동차, 건설, 화학 등 주요 다운스트림 부문의 완만한 수요가 복합적으로 작용한 결과입니다. 분기 내내 포름알데히드 가격은 특히 유럽의 공급 우려로 인해 메탄올과 천연가스 가격이 상승하면서 점진적인 상승세를 보였습니다. 원료 비용 상승의 영향으로 포름알데히드 생산 비용이 상승 압력을 받으면서 시장에서 일부 가격 인상이 이루어졌습니다. 이러한 비용 상승에도 불구하고 포름알데히드 생산업체들은 안정적인 공급 수준을 유지하여 주요 산업의 수요를 충족시켰습니다. 자동차 부문은 신규 승용차 등록 대수가 꾸준히 증가하면서 포름알데히드 기반 수지와 접착제에 대한 수요를 견인했습니다. 한편, 건설 부문( )은 경제 불확실성 확대와 차입 비용 상승으로 인해 포름알데히드 기반 소재에 대한 수요가 다소 둔화되는 등 어려움을 겪었습니다. 그러나 공급망 중단과 물류 문제, 에너지 비용 문제가 겹치면서 시장에 조심스럽게 낙관적인 분위기가 조성되었습니다. 이러한 역학 관계는 특정 부문의 생산 호조와 함께 포름알데히드 가격을 유지하고 2024년 4분기에 전분기 대비 소폭의 가격 상승에 기여했습니다.
