2024년 9월 말 분기
북아메리카
2024년 3분기에 붕산 가격은 동시에 작용하는 여러 요인의 영향으로 좁은 범위 내에서 변동했습니다. 한편, 미국 경제는 엇갈린 신호를 보이며 지속적인 인플레이션 우려와 지정학적 긴장에도 불구하고 기본적인 강점을 유지했습니다. 공급 역학은 꾸준한 제조 활동과 변화하는 무역 조건의 상호 작용에 의해 형성되었습니다. 제조업의 생산자물가지수(PPI)는 2분기의 249.624에서 3분기의 248.383으로 약간 하락하여 생산자의 사소한 비용 감소를 반영했습니다. 1분기에 상당한 인출이 있은 후 재고를 재입고하면서 GDP 성장률이 반등하여 2분기에 3.0%에 도달했으며 올해는 2.7% 성장할 것으로 예상됩니다. CHIPS 법과 같은 지원 정책에 힘입은 소비자 지출과 기업 투자가 수요를 계속 주도했고, 인플레이션 압력이 완화되어 CPI 인플레이션이 7월까지 3.0% 미만으로 떨어졌습니다. 그러나 우크라이나와 중동 갈등과 같은 지정학적 불확실성과 수입에 대한 잠재적 관세는 공급망에 위험을 초래하여 비용을 높이고 무역 흐름을 방해할 위험이 있습니다. 이러한 어려움에도 불구하고 Fed의 예상 금리 인하는 가계 지출과 경제적 모멘텀을 강화하는 것을 목표로 하지만 노동 시장 변화와 무역 정책 불확실성은 2025년까지 공급 환경에 계속 영향을 미칠 수 있습니다.
유럽
2024년 3분기 동안 유럽의 붕산 가격은 서아시아의 지속적인 갈등과 유럽과 미국의 저조한 성장과 관련된 경제적 불확실성의 영향을 받아 좁은 범위 내에서 변동했습니다. 증가하는 운임 비용, 컨테이너 부족 및 물류 문제가 두드러졌습니다. MSC 및 CMA CGM과 같은 운송 대기업은 공간 제한과 추가 운영 수수료로 인해 컨테이너당 최대 6,500달러까지 FAK 요금을 인상했습니다. 홍해 교란과 싱가포르 항구 혼잡으로 인한 지연으로 상황이 더욱 복잡해졌습니다. 동북아시아에서 유럽으로 가는 항공 화물 요금도 급증하여 전자 상거래 및 반도체 수요가 급증하면서 현물 요금이 전년 대비 40% 상승했습니다. 용량을 확대하려는 노력에도 불구하고 아웃바운드와 리턴 화물 간의 불균형은 지속되었습니다. 지정학적 긴장과 계절적 수요가 증가함에 따라 화물 시장 변동성은 4분기까지 확대될 가능성이 높습니다. 경제적으로 유럽은 3분기에 침체를 겪었는데, 독일 산업 부문이 약한 산출량, 높은 에너지 비용, 수출 감소로 어려움을 겪었고 이는 유로존 전체에 더 광범위한 어려움을 초래했습니다.
아시아 태평양
2024년 3분기에 일본의 붕산 가격은 7월과 8월에 1,220달러/MT로 안정을 유지했지만 9월에는 4.1% 하락하여 시장 역학이 약화되었습니다. 초기 안정성은 균형 잡힌 공급망, 안정적인 생산 속도, 건설 및 세라믹 부문의 안정적인 수요에 의해 주도되었습니다. 그러나 9월에는 글로벌 공급망 압박이 완화되고 운송 비용이 감소하며 외부 수요가 약해져 가격 하락에 기여했습니다. 안정적인 최종 사용 수요에도 불구하고 중국의 부동산 침체, 미국과 유럽의 높은 이자율, 해외 시장의 침체와 같은 경제적 어려움이 시장 모멘텀을 완화했습니다. 공급은 분기 내내 중단 없이 유지되었으며 물류 및 운송 시장의 중단이 적었습니다. 수요는 안정적으로 유지되었지만 일본 건설 부문의 완만한 성장과 신중한 소비자 심리로 인해 상당한 확장이 제한되었습니다. 전반적으로 붕산 가격은 분기 동안 약 4% 하락했으며 글로벌 불확실성이 시장 추세에 계속 영향을 미칠 것으로 예상됩니다.
2024년 6월 말 분기
북아메리카
2024년 2분기에 북미 붕산 시장은 수요, 공급 및 수입 재료와 관련된 비용의 복잡한 상호 작용으로 인해 눈에 띄는 가격 변동을 경험했습니다. 미국은 여전히 붕산의 순수입국이기 때문에 글로벌 시장의 변화는 국내 가격에 상당한 영향을 미쳤습니다. 분기 후반에 시장은 물류 문제, 높은 운송 비용 및 지정학적 긴장으로 인한 불안정한 공급으로 인해 가격이 반등했습니다. 이로 인해 긴밀한 공급망과 회복력 있는 수요 구조가 특징인 미묘한 가격 환경이 조성되었습니다. 미국 내에서 붕산 시장은 현저한 가격 변동성을 보였으며 이 지역은 가장 높은 가격 변동을 경험했습니다. 전반적인 시장 추세는 강력한 감정을 반영했으며 계절적 효과가 변동에 영향을 미쳤습니다. 가격 변화에서 관찰된 상관관계는 다양한 산업 부문에서 제한된 공급과 지속적인 수요의 영향을 강조했습니다. 공급 채널이 제한적이고 수요가 증가하면서 가격이 상승한 이러한 기간은 강세 시장 심리를 강조하여 이해 관계자들에게 유리한 것으로 나타났으며 붕산 시장에서 가격이 상당히 상승한 시기임을 보여줍니다.
유럽
2024년 2분기에 유럽의 붕산 가격은 수입 비용 상승과 물류 문제로 인해 상당한 상승 추세를 보였습니다. 이러한 증가의 주요 촉매는 아시아 해운 산업의 높은 운임과 운송업체가 부과한 일련의 일반 요금 인상(GRI)이었습니다. 이러한 요인으로 인해 운송 비용이 상당히 상승하여 수입 화학 물질의 비용에 직접적인 영향을 미쳤습니다. 또한 지정학적 불확실성으로 인해 미국 수입업체가 주문을 앞당겨 운송 서비스 수요가 증폭되고 운임에 대한 부담이 심화되었습니다. 하류 유리, 세라믹 및 건설 산업은 강력한 수요를 보였으며 이러한 상승 궤적을 더욱 강화했습니다. 광범위한 유럽 맥락에서 건설 생산량의 변동에도 불구하고 경제 활동 개선으로 인해 회복력이 있는 건설 부문의 혜택을 받았습니다. 계절성 측면에서 여름철은 건설 및 자동차 산업의 수요를 증가시켜 높은 가격 수준을 유지했습니다. 상류 원유 가격 상승으로 인해 높아진 운임 비용과 원자재 가격 상승 간의 상관 관계도 중요한 역할을 했습니다. 공장 폐쇄로 인한 혼란은 눈에 띄게 없어 안정적인 공급 환경이 보장되었습니다.
아시아 태평양
2024년 2분기에 APAC 지역의 붕산 시장은 일관된 하락 가격 추세를 보였습니다. 이 하락은 공급 증가, 수요 감소, 경제적 불확실성을 포함한 여러 가지 중요한 요인의 영향을 받았습니다. 글로벌 운임이 상승하고 해상 운임이 변동했음에도 불구하고 제조업체의 신중한 구매 행동과 더불어 붕산의 충분한 가용성으로 인해 가격은 하락 궤도를 유지했습니다. 약세 시장 감정은 임금 성장이 느리고 수입 가격이 상승하여 구매력이 침식되고 산업 활동이 감소하면서 더욱 악화되었습니다. 이 분기 동안 주요 공장 폐쇄는 보고되지 않아 시장에서 붕산의 안정적인 공급이 보장되었습니다. 최대 가격 변동이 관찰된 일본에만 초점을 맞추면 전반적인 추세는 눈에 띄는 하락으로 나타났습니다. 계절성이 역할을 했으며, 시장은 일반적으로 성수기에 수요가 증가할 것으로 예상했습니다. 그러나 이 예상된 급증은 실현되지 않아 가격에 대한 하락 압력이 심화되었습니다. 불확실한 상황 속에서 산업 부문이 신중한 태도를 유지함에 따라 경제 성장 둔화와 가격 변화 간의 상관관계가 분명했습니다. 따라서 일본의 붕산 CFR 오사카의 가격은 5월에 2% 하락했지만 다른 달에는 안정을 유지했습니다.
2024년 3월로 끝나는 분기
APAC
2024년 1분기는 APAC 지역의 붕산 가격이 혼합된 환경이 특징입니다. 전반적으로 시장 가격은 안정적으로 유지되었으며 일부 국가에서는 약간의 변동이 관찰되었습니다. 인도에서는 1월에 1.6%의 상당한 감소를 보인 뒤 2월에는 2.9%의 소폭 증가로 가장 큰 가격 변화를 보였습니다. 이러한 추세는 계절적 수요 패턴, 공급망 중단 등 다양한 요인에 기인할 수 있습니다.
북아메리카
2024년 1분기 북미 붕산 시장은 다양한 요인의 영향을 받아 미묘한 가격 책정 환경을 목격했습니다. 전반적으로 이 지역의 붕산 가격 추세는 약세 궤적 쪽으로 기울었습니다. 특히 2024년 1월에는 다운스트림 건설 부문의 수요 감소로 인해 상당한 감소가 관찰되었습니다. 또한, 겨울 휴가철에 구매 활동이 부진해 가격 하락 압력이 더욱 가중되었습니다. 이러한 조정은 향상된 공급 조건과 수요와 공급 역학 간의 보다 균형 잡힌 상호 작용에 의해 촉진되었습니다. 구체적인 비율 변화는 제공되지 않았지만 분기별 실적을 전년도 해당 기간과 비교하면 전반적인 가격 하락이 나타났습니다. 분기 내내 계절적 패턴이 뚜렷이 나타났으며, 겨울 휴가 기간 동안 수요 감소가 관찰되었습니다. 그러나 분기가 진행됨에 따라 시장 안정과 점진적인 회복 조짐이 나타나기 시작했습니다. 이러한 추세는 붕산 시장의 회복력을 나타내며, 이후 분기에 수요 회복 및 가격 역학의 잠재적 기회가 있음을 나타냅니다.
유럽
2024년 1분기 유럽 지역의 붕산 가격은 시장 역학을 형성하는 다양한 요인에 의해 처음 2개월 동안 일관된 증가를 보였습니다. 특히 코팅, 건설 등 부문 전반에 걸쳐 붕산에 대한 탄탄한 수요가 가격 상승을 촉진하는 데 중요한 역할을 했습니다. 또한 해상 항로의 중단은 국제 무역 활동에 부정적인 영향을 미쳐 가격 급등에 더욱 기여했습니다. 또한, 수입국의 수요가 여전히 강해 시장 역학이 강화되고 가격 상승 압력이 지속되고 있습니다. 그러나 3월이 다가오면서 독일 건설 부문에서 특히 두드러지는 고객 수요 약화로 인해 가격이 하락했습니다. 시장 불확실성과 금리 상승은 독일 건설 산업의 지속적인 하락에 영향을 미쳐 구매 활동이 감소하고 건설 회사의 규모가 축소되었습니다. 결과적으로, 이 기간 동안 붕산에 대한 수요는 감소하여 이전의 상승 추세에서 변화를 나타냈습니다. 가격과 수요의 이러한 변동은 국내 및 국제 요인의 영향을 받는 유럽 붕산 시장의 역동적인 특성을 강조합니다. 이는 시장 동향을 모니터링하고 진화하는 시장 상황을 헤쳐나가기 위해 전략을 조정하는 것의 중요성을 강조합니다.
2023년 12월에 끝나는 분기 동안
북미
붕산 가격 추세는 2023년 마지막 분기 동안 북미 시장에서 빈번한 변동을 목격했습니다.
미국의 붕산 제조 회사인 아이오네어 리미티드의 보고에 따르면, 10월 시장은 붕산 가격이 약 38% 하락했지만, 시장은 점차 그 달의 둘째 주와 셋째 주에 가격을 회복하기 위해 고군분투하고 있는 것으로 관찰되었습니다. 시장은 미국의 수출 장애로 인해 언급된 기간 동안 가격이 하락한 것을 발견했습니다. 즉, 미국은 붕산 광석의 세계적인 주요 수출국 중 하나이며, 붕산(붕산나트륨)과 아시아 태평양 국가들은 미국의 주요 수입국입니다. 미국의 수출 장애는 미국이 대이란 대리전에 돌입하도록 이끈 이란 지원을 받는 예미니 후티 반군이 상품을 선적하기 위한 물류 해상 항로를 차단한 후 시작됩니다.
수입업체의 수요뿐만 아니라 다운스트림 업계의 정기적인 완만한 수요 속에서 11월과 12월 특정 주에 붕산 가격이 소폭 상승한 것으로 나타났습니다. 그러나 붕산의 국내 채광은 전체 기간 동안 아무런 차질을 겪지 않았으며 물류대란이 완전히 끝난 후에도 통상적인 수출은 계속될 것입니다.
APAC
아시아 태평양 지역의 붕산 가격 동향은 2023년 마지막 분기에 엇갈린 의견을 보였습니다. 10월 한 달 동안은 의약품, 유리섬유, 농업 및 건설 부문의 수요 증가로 약세를 보였습니다. 인도 시장에서 붕산 수요와 가격은 10월 중 증가 추세에 주목했고, 건설업, 섬유 및 제약 산업의 확고한 수요로 인해 약 20달러/MT의 급등이 눈에 띄었고, 축제 시즌도 공공 지출 개선으로 가격 상승에 기여했습니다. 그러나 다음 달의 시나리오는 12월의 경우 대부분 화학 제품의 가격이 하락했고, 품귀 현상이나 공급 차질이 관찰된 화학 제품의 경우를 제외하고는 대부분 가격이 하락했습니다. 이러한 계절적 현상은 올해 12월에도 보릭산의 가격에 영향을 미쳤으며, 중간에서 낮은 소비 및 글로벌 수요 감소가 보릭산의 가격에 영향을 미쳤습니다. 동시에 투르키예 수출 시장의 원자재 보론 가격은 11월과 12월에 하락했고, 이는 수입 시장의 전반적인 가격 하락 추세를 뒷받침했습니다. 결론적으로 인도 시장에서 4분기 붕산 종가는 1061달러/MT CFR JNPT(인도)를 유지했으며, 분석가들은 건설업, 섬유 및 제약 산업의 수요 증가로 인해 다음 분기의 가격 전망이 긍정적일 것으로 예상했습니다.
유럽
2023년 4분기 유럽 시장에서 붕산 가격은 수요와 공급의 균형을 유지한 국내 업체들의 낮은 소비와 충분한 재고 보유로 인해 하락하고 있습니다. 반면, 튀르키예와 미국 등 주요 수출국의 수입이 감소한 EXIM 데이터는 안정적인 광산 운영과 낮은 소비로 인해 수출업체의 원자재 가격도 하락했음을 보여줍니다. 주요 붕소 광석 생산국인 튀르키예는 홍해 위기 속에서 유럽 국가들이 원자재 재고를 지속적으로 유지하기 위해 원자재 가격을 낮췄습니다. 이 홍해 위기로 인해 튀르키예는 중국과 대만 등 주요 소비국인 아시아 태평양 국가들에 대한 붕산칼슘 수출이 둔화되었습니다. 하지만 이 경로를 통해 유럽 국가들과의 거래는 계속되고 있습니다. 이 디플레이션의 또 다른 주요 요인은 하류 산업의 붕산 수요가 줄어들고 있다는 것입니다. 반면, 수입 무역 데이터에 따르면, 벨기에는 2023년 1분기 대비 75%의 수입 감소를 기록했습니다. 하류 지역의 수요 감소는 하류 비료 산업에서 붕산을 대체할 수 있는 대안을 확보했기 때문입니다. 결론적으로, 홍해 위기가 완화되면 다음 달 붕산 가격이 상승할 수 있습니다.
